Ediţie specială ZF Deschiderea de astăzi la Bursă. Petr Stohr, CFO, Premier Energy: IPO-ul este marcat de interes din partea investitorilor internaţionali. Suntem atât companie de creştere, cât şi plătitoare de dividende

♦ Banii obţinuţi în urma listării vor merge, în principal, către achiziţii şi dezvoltările privind centralele de producţie din surse regenerabile.

În cadrul ofertei publice iniţiale (IPO) derulate de furnizorul de gaze naturale şi energie electrică Premier Energy între 8 şi 15 mai s-a observat un interes crescut al investitorilor internaţionali, spune Petr Stohr, CFO al companiei, adăugând că în oferta de listare la BVB pot subscrie inclusiv investitori instituţionali din Statele Unite al Americii.

„Oferta de listare le oferă şi investitorilor instituţionali din SUA şansa de a investi. Există mult interes din partea investitorilor interna­ţio­nali. Nu ne-am uitat la potenţiale emi­siuni de obligaţiuni. Obiectivul a fost să creştem businessul şi să continuăm să ne servim clienţii şi să lucrăm la IPO“, a declarat Petr Stohr, prezent la o ediţie specială a ZF Deschiderea de Astăzi, unde a fost invitat şi Jose Garza, CEO al societăţii.

Premier Energy plănuieşte să ridice până la 180 de milioane de euro de la investitori de retail şi instituţionali prin intermediul unei majorări de capital social, într-o operaţiune ce poate evalua grupul la 2,8 miliarde de lei (560 de milioane de euro), transformându-l astfel într-una dintre cele mai mari companii listate la BVB.

Vom fi ceea ce se numeşte în cercurile financiare o acţiune de creştere şi plătitoare de dividende. Politica de dividend este iniţial de a plăti 30% din 70% din profitul net consolidat şi considerăm că este atractivă, mai spune Petr Stohr.

Societatea care urmează să debuteze la Bursă sub simbolul PE a raportat pentru 2023 venituri consolidate de 912 milioane de euro (4,5 miliarde de lei), faţă de 1,1 miliarde euro în anul precedent, şi un profit net de 79 milioane de euro (394 milioane de lei), la jumătate faţă de anul precedent.

Credem că reglementarea (privind volatilitatea din piaţa energiei (n.r.) este stabilă, iar guvernul a făcut o treabă bună cu mecanismul de plafonare, care ar fi eliminat în martie 2025. Ar fi o situaţie bună dacă ar continua, însă ar fi în linie cu Uniunea Europeană dacă s-ar reajunge la piaţa liberă. Suntem pregătiţi pentru oricare dintre situaţii, adaugă Jose Garza.

În IPO, acţionar vânzător este EMMA Holding, care are ca principal investitor şi acţionar pe miliardarul ceh Jiri Smejc. Acesta este CEO al PPF, cel mai mare fond de investiţii din regiune, care, printre alte active, deţine şi Pro TV în România.

Banii obţinuţi vor fi folosiţi, în principal, pentru a finanţa achiziţiile şi dezvoltările privind centralele de producţie din surse regenerabile, deci centrale eoliene şi solare în mare parte. Ne vom uita totodată la stocarea bateriilor, folosită pentru producţia eficientă de electricitate pe cale regenerabilă, continuă Petr Stohr.

Alte declaraţii din timpul emisiunii

Petr Stohr, CFO:

N-am mai văzut nicicând atât de multă volatilitate (pe piaţa energiei  n.r.) ca în ultimii cinci ani. În mai-iunie 2020 am avut cele mai mici preţuri la energie pe care le-am văzut noi vreodată. Doi ani mai târziu, în special în toamna lui 2022, an avut cele mai mari preţuri. Pentru acest tip de volatilitate trebuie să fii pregătit şi sperăm să nu mai avem o asemenea volatilitate pe viitor.

Noi suntem integraţi pe verticală, deci există diverse fluxuri de cash. Ca firmă de distribuţie, eşti aproape izolat de preţurile energiei de bază. Unele dintre centralele de producţie din surse regenerabile sunt mai puţin vulnerabile. Pe segmentul de furnizare, tindem să fim puţin mai flexibili.  Ştim că volatilitatea este acolo şi suntem pregătiţi pentru ea.

Am completat circa 20 de achiziţii doar în ultimii cinci ani (...) Există deja o achiziţie pentru care vor fi folosiţi banii. De asemenea, lucrăm în acest moment la mai multe dezvoltări. Există un pipeline de oportunităţi de M&A şi dezvoltări.

Suntem foarte optimişti în ceea ce priveşte piaţa din Moldova, aflată şi ea în creştere. Considerăm că riscurile geopolitice nu sunt atât de diferite faţă de alte ţări din centrul şi estul Europei.

Jose Garza, CEO:

Suntem o companie care a crescut foarte repede în ultimii zece ani, am realizat sinergii operaţionale semnificative şi am închis peste 25 de tranzacţii în această perioadă. Avem o echipă tânără de management şi vedem creştere în România şi în regiune.

Vrem capital adiţional pentru a accelera creşterea. Pe măsură ce businessul nostru devine din ce în ce mai verde, am putea fi în stare să emitem obligaţiuni verzi la un moment dat în viitor.